Начало  |   Аналитика/Публикации  |   e-finance  |   e-business  |   e-payments  |   Форум  |   Cсылки  |   О проекте  |

 

Финансовые Интернет-услуги - Интернет-трейдинг


 

Описание услуг и систем российских Интернет-брокеров

 

 

Гута-банк (www.guta.ru)

Гута-банк - это первый российский онлайновый брокер, который стал предлагать свои услуги по Интернет-трейдингу уже в 1996 году. Гута-банк предлагает своим клиентам брокерское обслуживание в Интернет в режиме реального времени с помощью системы "Remote Trader"(RT). "Remote trader" позволяет клиентам обмениваться зашифрованными протоколированными сообщениями с банком, запрашивать и получать котировки по любым финансовым инструментам, обращающимся на ММВБ, МФБ, FOREX, и направлять заявки на покупку и продажу ценных бумаг в режиме реального времени по сети Интернет.

Программа RT дает возможность совершать транзакции и предоставляет минимальную рыночную информацию. Для получения более общей и подробной информации "Гута-банк" предлагает установить программу "Информационный терминал ЭФиР". Кроме новостей агентства "Интерфакс", информации о ходе торгов на ММВБ, МФБ и в РТС в режиме реального времени, через информационный терминал пользователь получает бесплатный доступ к базам данных Банка России, Министерства финансов РФ, ФКЦБ, МРО ФКЦБ по компаниям эмитентам и зарегистрированным проспектам эмиссий. Терминал обеспечивает также доступ к котировальной информации ведущих брокеров на рынке акций и облигаций.

Инсталляция.

Для инсталляции программы клиенту нужно списать дистрибутив программы (1,3 Мб, не включающий систему "ЭФиР") на свой компьютер. Для работы с программой необходимо заполнить регистрационную форму и воспользоваться полученными по почте именем и паролем, которые высылаются после заключения письменного договора с "Гута-банком".

Для установки системы "ЭфиР" клиент должен списать дистрибутив программы (4 Мб), произвести инсталляцию. Для получения личного пароля пользователю нужно позвонить в офис компании.

Функции Remote trader:

  • Просматривать котировки всех инструментов, включенных в листинг ММВБ и МФБ (акции, облигации), в режиме реального времени (просмотр котировок только при совмещении с "Эфиром").
  • Направлять заявки на ММВБ и МФБ, FOREX по Интернет.
  • Осуществлять операции с частичным покрытием при бесплатном кредитовании деньгами или ценными бумагами в течение торговой сессии.
  • Контролировать состояние инвестиционного портфеля в реальном времени.
  • Предоставлять возможность открытия короткой позиции при совершении операций. Клиенты могут открывать короткую позицию при совершении операций, как по денежным средствам, так и по ценным бумагам при работе с инструментами, обращающимися на ММВБ и МФБ, через Интернет в режиме реального времени. При этом начальный уровень маржи составляет 50%. Данная услуга предоставляется всем категориям клиентов.
  • Клиенты могут совершать операции одновременно на нескольких торговых площадках.

Оглавление

АКБ "РОСБАНК"

Система онлайновой торговли российскими ценными бумагами РосТрейд является совместным проектом АКБ "РОСБАНК" и компании "ГЛАНС". Система ориентирована на средних и мелких инвесторов. Система дает возможность инвестору торговать только на одной бирже ММВБ. Первоочередной задачей участников проекта на данный момент является создание внутренней торговой системы РОСБАНКа, где клиентам будет предложен широкий набор таких инструментов, как иностранная валюта, российские валютные облигации, драгоценные металлы, акции, входящие в расчетные индексы РТС, ММВБ, Dow-Jones, NASDAQ. К сожалению, сегодня клиентам "РосТрейда" не оказывается никакой кредитной поддержки для проведения торговых операций на рынке ценных бумаг.

Полная система РосТрейд состоит из трех отдельных компонентов:

  • Программные средства криптографической защиты информации (СКЗИ) Crypton Emulator и Crypton ArcMail (совместно с Crypton API).
  • Продукт агентства Рейтер - Reuters Investor, доступ к которому осуществляется через Web-сайт РосТрейда. Все новости и котировки структурированы по основным секторам/темам. Для того чтобы отслеживать одновременно несколько разных блоков, существует возможность открывать сразу несколько окон Интернет-браузера. Пакет информации включает в себя котировки и исторические данные по всем секторам финансового рынка, а также политические и экономические новости на русском языке, основные мировые новости на английском языке.
  • Сама программа РосТрейд, выполненная как Java аплет. Это программа позволяет со страниц Web-сайта получать котировки с ММВБ в реальном времени, отдавать заказы на покупку/продажу, просматривать историю своих сделок, просматривать свой портфель и пр.

 

Для того, чтобы пользоваться услугами РосТрейд, клиенту следует заполнить анкету (можно на Web-сайте) и оформить 5 документов (в офисе компании). После этого клиент будет зарегистрирован в системе: открыты необходимые счета, получены ключ доступа, программное обеспечение. Для начала работы клиенту остается перевести деньги и/или ценные бумаги на свой брокерский счет.

Что касается тарифов за услуги, предоставляемые РосТрейдом, то они зависят от выбранного тарифного плана (всего их три); использование самой системы РосТрейд бесплатное. Комиссия взимается дважды, не зависимо от тарифного плана банком и ТС (Н)ГЦБ ММВБ.

Оглавление

Инвестиционная компания "Атон"

Продуктом инвестиционной компании "Атон", обеспечивающим онлайновую торговлю ценными бумагами в Интернет, является система "Aton-Line". Все торговые операции и получение биржевой информации происходят через Web-сайт компании на основе обмена данными в формате HTML посредством протокола HTTP. "Плавающие окна", обновление данных в режиме он-лайн и другой отличительный функционал системы реализован на встроенном в браузер Internet Explorer скриптовом языке. Таким образом, для выставления заявок и полноценной работы в системе требуются только браузер и программа для шифрования данных. Если у пользователя установлена Java-машина, ему доступен и дополнительный аналитический функционал - графики в реальном масштабе времени. В качестве программы защиты информации используется Inter-Pro Client.

Aton-Line более мощная программа, нежели РосТрейд. С ее помощью пользователь не только может получать котировки и совершать покупку/продажу ценных бумаг на биржах, но и отслеживать финансовые новости, строить графики и проводить технический анализ. Кроме того, интерфейс программы может быть полностью настроен пользователем вплоть до изменения шрифта. Система поддерживает два языка: английский и русский. С помощью данной системы пользователь имеет прямой доступ к РТС, ММВБ, МФБ.

Компания "Атон" предоставляет услуги и по маржинальной торговле (т.е. возможность открытия margin счета). Первоначальная маржа 50%, минимальная 30%. В зависимости от биржи, на которой происходят торги с марживым счетом, Атон взимает разный процент с инвестора.

Для того, чтобы стать клиентом инвестиционной компании "Атон" и иметь возможность работать с программой Aton-Line, инвестору придется заполнить достаточно большое количество документов для регистрации в системе, сгенерировать ключ доступа, установить защитную систему Inter-Pro.Все эти процедуры введены компанией с целью соблюдения всех требований действующего законодательства РФ по документообороту при осуществлении брокерского обслуживания клиентов, а требование об обязательном использовании системы защиты продиктовано заботой по обеспечению конфиденциальности именно персональной информации о клиенте и его операциях на рынке. Весь порядок инсталляции поэтапно изложен в подразделе "Открыть счет" на сайте компании (www.aton-line.ru/nonclients.asp). И после этого остается перевести деньги и/или ценные бумаги на брокерский счет и можно приступать к работе.

Оглавление

ЗАО "Алор-Инвест"

Алор-Инвест предлагает своим клиентам для ведения торгов на ММВБ собственную программу "Alor-Trade". Данная система позволяет наблюдать в онлайновом режиме за ходом торгов в фондовой секции ММВБ, видеть совершаемые в ней сделки, текущие котировки по избранным инструментам, а также динамически изменяющиеся после каждой сделки сведения о лимитах инвестора по деньгам и по ценным бумагам.

Alor-Trade позволяет оперативно формировать заявки на покупку/продажу ценных бумаг, проверять их на соответствие лимитам клиента и передавать заявку в торговую систему СФР ММВБ.

Alor-Trade - достаточно простая система, она предоставляет только котировки и возможность совершать сделки, никакой финансовой информации получить через эту систему нельзя. Для повышения защиты передачи данных рекомендуется установить систему криптографической защиты "Элвис+". Алор-Инвест характеризует эту систему как систему автоматизированного сбора клиентских заявок, т.к. данная система выполняет очень простые функции, поэтому и интерфейс программы очень прост и не требует специальных навыков.

Для того, чтобы воспользоваться услугами систем Alor-Trade, клиенту нужно подписать с ЗАО "Алор-Инвест" договоры о брокерском обслуживании. Инвестору открывается брокерский счет (для физических лиц - 15 долларов, для юридических - 54 доллара). После перевода денег или ценных бумаг на счет клиент может приступать к работе. Программы Alor-Trade и месячное обслуживание бесплатные. Пользователь платит только за открытие счета и комиссионные с суммы сделки (зависят от объема сделки - минимум 0,03%, максимум 0,2%). Комиссию взимает также ММВБ - 0,01%.

Оглавление

АКБ "Лефко-Банк"

Лефко-Банк оказывает свои услуги по Интернет-трейдингу при помощи системы Internet Dealer. Интернет Дилер - это компьютерная программа, позволяющая проводить операции на рынке ценных бумаг ММВБ и МФБ в режиме реального времени через АКБ "Лефко-Банк". Программа обеспечивает защиту от несанкционированного доступа к информации и ресурсам клиентов. Данная система позволяет:

  • По сети Интернет в режиме реального времени заключать сделки по государственным и корпоративным ценным бумагам, обращающимся на ММВБ и МФБ.
  • Используя один монитор, заключать сделки одновременно на ММВБ и МФБ.
  • Управлять своим портфелем, контролируя остатки денежных средств и ценных бумаг.
  • Совершать операции "без покрытия" на покупку и продажу ликвидных ценных бумаг с кредитным плечом (минимальный уровень дисконта 50%).
  • Получать котировки всех ценных бумаг, обращающихся на ММВБ и МФБ (включая акции второго эшелона), а также курсы валют и основные мировые биржевые индексы.

Система оснащена многоступенчатой защитой от несанкционированного доступа: информация, передаваемая по каналам связи с банком, шифруется с помощью криптовальной процедуры. Ключ к шифру (специальная дискета) представляет собой уникальный код и находится у клиента.

Система Internet Dealer платная - $10 в месяц. Комиссионные, взимаемые компанией, зависят от суммы сделки (от 0,02% за 5 млн.руб. и больше до 0,3% за 100 тыс.руб. и меньше).

Оглавление

ИК "Церих Кэпитал Менеджмент"

Для предоставления услуги Интернет-трейдинга, компанией "ЦЕРИХ Кэпитал менеджмент" была разработана торговая система Z-Trade. Она позволяет трейдеру работать на фондовой секции ММВБ и РТС. С помощью Z-TRADE можно наблюдать текущее состояние рынка, самостоятельно выставлять и снимать заявки в режиме реального времени, получать аналитическую информацию в режиме онлайн. Система ориентирована на профессиональных участников фондового рынка, банки, а также мелких и средних инвесторов. В коммерческую эксплуатацию Z-TRADE была запущена 1 сентября 2000 года. По состоянию на 09 октября число пользователей системы - 75 (рабочий сервер) и 1335 (игровой сервер); количество в среднем сделок за торговую сессию - 30 и 200 соответственно.

Система Z-trade позволяет:

  • видеть текущее состояние рынка;
  • совершать сделки в режиме реального времени по корпоративным ценным бумагам на ММВБ и в РТС;
  • выставлять заявки на покупку-продажу ценных бумаг в очередь на ММВБ и в РТС;
  • видеть текущее состояние счета и своей позиции по денежным средствам и ценным бумагам;
  • совершать операции "без покрытия" на покупку или продажу ценных бумаг, изменяя, по согласованию с администратором счета, свои лимиты;
  • отображать котировки в графическом виде в режиме он-лайн;
  • получать консультации о текущем состоянии фондового рынка через интерфейс, общаясь с администратором счета;
  • получать выписки, отчеты на бумажном носителе и в электронном виде;
  • экспортировать информацию в любую из ныне существующих систем технического анализа.

Кроме того, компания "ЦЕРИХ Кэпитал менеджмент" предоставляет пользователю Z-Trade возможность маржинального кредитования. При этом кредитование как денежными средствами, так и ценными бумагами в течение торговой сессии является бесплатным. Размер плеча определяется администратором счета и обычно составляет: внутри дня - от 1:2 до 1:4; с переносом позиции на следующий день - 1:3. Кредитование производится путем изменения лимитов администратором счета перед началом торгового дня.

Для обеспечения безопасности системы компания "ЦЕРИХ Кэпитал менеджмент" предприняла следующие меры. Первое - это использование программного средства криптографической защиты информации "Нотариус". В 1999 году оно было сертифицировано в системе государственной сертификации России ГОСТ РФ. Второе - система Z-trade застрахована российским страховым агентством Ингосстрах по таким позициям как: убытки, причиненные действиями третьих лиц, заключающимися в несанкционированном доступе к техническим средствам; убытки, связанные с повреждением/уничтожением электронных данных и их носителей; убытки, причиненные действиями компьютерных вирусов.

Программа Z-Trade и месячное обслуживание бесплатные. Пользователь платит за открытие счета и комиссионные с суммы сделки, которые зависят от объема сделки за день. Минимум 0,03% при обороте больше 3 млн. рублей, максимум 0,2% при обороте менее 50000 рублей.

Для того чтобы стать клиентом "ЦЕРИХ Кэпитал менеджмент", нужно получить ПО Z-Trade с Web-сайта компании и установить его на компьютере. Затем нужно открыть счет в системе. Эта процедура включает в себя заключение договора обслуживания на фондовом рынке "Клиент - ЦЕРИХ Кэпитал менеджмент" и подписание комплекта документов "Клиент - Депозитарий". Открытие счета возможно через Интернет. Будущий клиент заполняет простую форму и оставляет номер контактного телефона. На основании полученных данных компания подготовит все необходимые документы. По указанному номеру телефона с клиентом свяжется диспетчер для уточнения, куда следует доставить подготовленные договоры. До прибытия курьера нужно перевести в безналичном порядке на счет компании "ЦЕРИХ Кэпитал менеджмент" денежные средства в размере $40, так как для начала реальной работы на ММВБ необходима дискета со специальным электронным ключом, - именно она и стоит 40 долларов. Все документы и ключевую дискету, необходимую для начала работы с системой Z-TRADE, курьер доставит по указанному адресу. Клиенту остается только поставить на них свою подпись. Описанная выше процедура относится к клиентам, проживающим в Москве. В другие регионы документы клиенту отправляются заказным письмом, а от клиента к компании - службой DHL. Поэтому клиенту на счет компании нужно будет перевести 90 долларов, а не 40.

Оглавление

Pro Finance Service, Inc (www.pro-fin.com)

Компания PFS является американской компанией, предоставляющей российским инвесторам возможность иметь доступ к рынку FOREX в режиме реального времени через Интернет. Головной офис PFS находится в Нью-Йорке. Компания оказывает услуги как частным, так и корпоративным инвесторам в США и во всём мире. Основное направление деятельности - брокерское обслуживание на мировых финансовых рынках.

В рамках информационно-торговой системы все необходимые транзакции для трейдинга на FOREX совершаются через Web-сайт компании. Естественно вся информация передается в защищенном режиме, который предусмотрен современными браузерами. Для входа в систему торгов клиенту нужно ввести свой логин и пароль. После чего он может совершать все необходимые операции простым заполнением web-форм. Соответственно, в системе можно наблюдать за котировками, отдавать приказы на открытие позиции, просматривать свой баланс и отчет по совершенным сделкам. Также торговая система позволяет импортировать текущие котировки в программы технического анализа в режиме on-line.

При работе в системе предоставляется кредитное плечо, 100-кратно превышающее размер текущего лимита. Максимальный спрэд составляет 5 пунктов. Никаких удержаний, за исключением стандартных банковских комиссий, не взимается. Одновременно с подтверждением сделки обновляется состояние торгового счета инвестора. Функциональные возможности торговой системы позволяют в любой момент времени распечатать отчет о выполненных операциях, о состоянии торгового счета за интересующий период. Также в рамках использования системы предоставляются финансовые новости.

Для входа в систему клиент может зарегистрироваться. По желанию можно открыть как тренировочный, так и реальный торговый счет. Открытие тренировочного счёта дает возможность изучить торговую процедуру, процесс размещения заказов, а также испробовать силы инвестора с "виртуальными" деньгами. Этот счёт ничем не отличается от реального по своим функциональным возможностям. Для работы с тренировочным торговым счетом достаточно заполнит анкету на сайте.

Чтобы открыть реальный торговый счет необходимо выполнить ряд условий: заключить с компанией договор, условия которого определяют технологию работы и ответственность сторон; перевести по реквизитам, указанным в договоре, гарантийный депозит, необходимый для начала работы. Открытие счета может проходить двумя способами. Клиент сам распечатывает заявку и документы, подписывает их и отправляет их компании по почте. Либо клиент заполняет анкету на сайте, где указывает личную информацию, прочитывает "Договор о брокерских услугах в режиме Онлайн", "Клиентское соглашение", подтверждает, что он согласен с обязательствами в этих договорах простым нажатием на web-кнопку. После чего клиент должен перевести денежные средства на брокерский счет и может приступать к работе. Минимальный депозит - 2000 долларов.

Оглавление

Дилинговый центр "Акмос Трейд" (www.aktrade.ru)

Дилинговый центр "Акмос Трейд" c 1995 года предоставляет возможность круглосуточно совершать операции купли-продажи по четырем основным валютам на рынке Forex. Изначально клиенты компании могли торговать на Forex из дилингового зала, расположенного в центре Москвы. В конце 1999 года компанией была разработана система AFMDealer, позволяющая трейдерам участвовать в торгах из дома или офиса по сети Интернет. В среднем за один месяц к системе подключается около 50 пользователей.

На данный момент полная информационно-торговая система AFM состоит из нескольких подсистем:

  • AFMDealer - Торговый терминал;
  • AFMCharts - Система технического анализа;
  • AFMTicks - Крайне упрощенная информационная система;
  • AFM IDLe - Источник данных для MetaStock;
  • AFM QView - Просмотр реальных котировок.

Все подсистемы реализованы в виде java-апплетов, соответственно браузер пользователя должен обязательно поддерживать язык JavaScript и прием cookies. Запуск этих систем происходит с Web-сайта Акмос Трейд при помощи ввода логина и пароля.

С помощью торгового терминала AFMDealer трейдер может совершать все необходимые действия для торговли на Forex: просматривать котировки, открывать/закрывать позиции, устанавливать Stop/Limit ордеры на открытую позицию, создавать/отменять отложенный ордер. Также AFMDealer предоставляет информацию о совершенных транзакциях, ордерах, информацию об историческом изменении счета. AFMDealer не требует очень быстрого соединения с Интернет, но качество связи должно быть хорошим. В противном случае возможно возникновение проблем при открытии и закрытии позиций, так как сервер ждет от трейдера подтверждения совершения этих операций в ограниченное время (5 секунд). При плохом качестве связи подтверждение может быть получено с большой задержкой и не будет принято системой.

Система AFMCharts предназначена для построения в реальном времени графиков по котировкам валют и их интерпретации. Пользователь может строить различные виды графиков, линии трендов, линии Фибоначчи, работать с техническими индикаторами и пр. Также данная система позволяет трейдеру иметь доступ к рыночным новостям на английском языке. Упрощенным инструментом анализа является система AFMTicks. Она предназначена для получения информационных котировок и построения на их основе типовых графиков в режиме реального времени. AFMTicks очень простая программа, имеющая крайне ограниченные возможности. В отличие от AFMCharts, AFMTicks не требует имени пользователя и пароля. При запуске она автоматически соединяется с сервером котировок.

Система IDLe предназначена для получения рыночных котировок и сохранения их в формате, совместимом с программой для профессионального технического анализа MetaStock Professional 6.52 и выше. IDLe работает по следующей схеме: при запуске программа соединяется с сервером и получает список инструментов (валют) и интервалов, после чего для каждого интервала и валюты определяет, есть ли на сервере новые котировки. Если котировки имеются, то IDLe скачивает их и сохраняет в файлы на компьютере трейдера. Данная процедура повторяется автоматически каждые несколько минут. В промежутках между закачками IDLe может получать котировки в режиме реального времени и передавать их в MetaStock для отображения на графиках. Можно выбрать режим динамического обновления MetaStock. Тогда при получении котировок с сервера, соответствующие графики в MetaStock будут автоматически обновляться (в режиме реального времени или раз в несколько минут, в зависимости от настроек). Одновременно с передачей котировок в MetaStock, IDLe может отображать текущие котировки и загружать новости.

Система AFM QView показывает котировки, выдаваемые брокером в процессе котирования операций на реальных торговых счетах. Сюда включены все котировки, в том числе и те, которые трейдер не подтвердил. Исполнение STOP/LIMIT ордеров не отображается. Котировки появляются в окне и в торговом терминале практически одновременно. Технические задержки в показе составляют несколько секунд и никогда не превышают 10 секунд. Иногда возникают расхождения в несколько секунд (до минуты) между системой AFMCharts и AFM Qview. Это связано с неточной синхронизацией времени между двумя различными серверами.

Для того чтобы зарегистрироваться в системе, потенциальному пользователю следует подписать документы на открытие счета - это можно сделать как в офисе компании, так и через Интернет. Затем оплатить информационные услуги компании в 240 рублей и перевести деньги на брокерский счет. Минимальный депозит - 2000 долларов. При работе с системой трейдеру может быть открыта кредитная линия, плечо 1:100.

Оглавление

Web-invest.ru (www.web-invest.ru)

В разработке проекта web-invest.ru принимали участия две компании: МФД-ИнфоЦентр и брокер "Вэб-инвест.ру". Для предоставления брокерских услуг через Интернет "Вэб-инвест.ру" использует две системы дистанционного обслуживания клиентов - система QUIK, разработанная СМВБ, и система NetInvestor, продукт компании МФД-ИнфоЦентр.

Клиент по желанию может использовать одну из этих систем: задержка обновления информации и функциональные возможности систем почти не отличаются. Они обе позволяют инвестору работать на ММВБ - подавать заявки, получать котировки, экспортировать данные в MetaStock. В рамках двух торговых систем ретранслируются новости МФД. Единственное существенное отличие состоит в том, что система NetInvestor имеет две версии: инсталляционную (на компьютер клиенту устанавливается специальное ПО, также как и в случае использования QUIK) и JAVA версию. При работе с JAVA-версией системы клиенту нужно ввести свои логин и пароль на Web-сайте брокера, после чего загружается java-апплет, который и позволяет производить все операции. Также, по словам сотрудников Web-Invest.ru, система NetInvestor имеет более простой и удобный интерфейс.

Для предоставления инвесторам различной финансовой информации, аналитических обзоров, финансовых новостей используется Web-сайт www.web-invest.ru. Информация является бесплатной и обновляется ежедневно, несколько раз в день. Плата за использование системы QUIK составляет 50 долларов в месяц, NetInvestor - $15. Комиссионные взимаются в соответствии с тарифным планом (от 0.05% до 0.2%). "Вэб-инвест.ру" не устанавливает минимальный размер депозита. Также компания предоставляет возможность использования кредитного плеча в размере 1/2 как по деньгам, так и по ценным бумагам. Для обеспечения безопасности системы доступ к серверам ограничен не только паролем, но и ключевыми дискетами, которые находятся у клиентов и существуют в одном экземпляре. Клиент сам создает для себя пароль и логин. Брокеру выдается лишь публичный ключ. Существует возможность для шифрования информации путем использования системы "Верба" и ЭЦП.

Для открытия счета клиенту достаточно заполнить анкету инвестора и назначить время визита в один из офисов компании, которые расположены только в Москве и Петербурге. Если у клиента нет возможности посетить офис, он может оставить почтовый адрес, и ему будет отправлен комплект документов по почте.

Оглавление

УНИКОМ Партнер (www.unicompartner.ru)

Проект дистанционного брокерского обслуживания клиентов "RusBroker" был разработан ИК "Уником Партнер" совместно с компанией "ITC" (Information Technology Corporation). Система "RusBroker" введена в коммерческую эксплуатацию 17 апреля 2000 года, предназначена для осуществления оперативного доступа клиентов к брокерской инфраструктуре компании "УНИКОМ Партнер". Проект выполнен на базе технологических решений корпорации Microsoft, ориентированных на поддержку e-commerce приложений (операционная система Windows 2000, MSSQLServer 7.0).

Основным преимуществом системы "RusBroker" является то, что клиенту не требуется установка специального программного обеспечения. После регистрации пользователя в системе доступ может быть осуществлен с любого компьютера, имеющего выход в Интернет, с установленным броузером Internet Explorer 5.0. Еще одним достоинством системы является количество торговых площадок, на которых инвестор может осуществлять покупку/продажу ценных бумаг. В настоящее время поддерживаются следующие торговые системы:

  • Торговые системы Негосударственных и Государственных Ценных Бумаг Фондовой секции Московской Межбанковской Валютной Биржи (ТС НГЦБ/ГЦБ ММВБ);
  • Торговая система Ценных Бумаг Московской Фондовой Биржи (ТС МФБ);
  • Торговая система Ценных Бумаг Екатеринбургской Фондовой Биржи (ТС ЕФБ);
  • Секция срочных сделок Екатеринбургской Фондовой Биржи (ССС ЕФБ);
  • Секция срочных сделок Фондовой Биржи "Санкт-Петербург" (ССС ФБСП).

В рамках системы клиент может отслеживать котировки в реальном времени на всех биржах и передавать поручения на совершение операций с ценными бумагами (купля/продажа), а также на различные переводы денежных средств и ценных бумаг (взаимодействие с депозитарием и back-офисом). Для выполнения этих операций клиент заполняет соответствующие Web-формы. В момент подачи инвестором поручения система оценивает возможный финансовый результат предстоящей сделки, рассчитывает все виды комиссий, налоги по выбранному инвестором типу расчета налогооблагаемой базы и формирует текущий портфель клиента. После исполнения сделки система корректирует первоначальный текущий портфель на основе информации, полученной с биржи, и формирует отчет по совершенным операциям. Инвестор может вести в системе журналы поданных поручений и совершенных сделок. Кроме того, система позволяет переоценивать позиции клиента по рынку, формировать балансовую стоимость активов по не зачтенным сделкам, рассчитывать прибыли/убытки и доходность вложений, а для клиентов, работающих в секции срочных сделок, - депозитную и вариационную маржу по фьючерсным контрактам в режиме реального времени. Для обеспечения безопасности все данные, передаваемые в систему, подписываются электронно-цифровой подписью (длина ключа - 1024 бита), для этого используется специальная программа "Inter-Pro".

Для дополнительного информационного сопровождения "Уником Партнер" предлагает своим клиентам использовать систему "ЭФИР". Данный продукт - разработка информационного агентства Прайм-ТАСС, позволяет клиенту получать финансово-экономическую, политическую и ценовую информацию. Эта программа предоставляется клиентам "Уником Партнер" со значительной скидкой - 18 долларов в месяц (стандартная стоимость системы - 50 долларов).

Для того чтобы начать работать в системе RusBroker, будущему клиенту необходимо заполнить специальную регистрационную форму на Web-сайте компании. Существуют три типа регистрационной формы в зависимости от того, является клиент юридическим лицом, физическим лицом или предпринимателем без образования юридического лица. Сведения, вносимые в регистрационную форму, необходимы для последующего формирования полного пакета документов для клиента. Следующим шагом является подписание пакета документов обеими сторонами. Все необходимые документы клиент может получить с Web-сайта компании и, подписав их, либо принести лично в офис, либо отправить по почте. Программу и соответствующие криптографические ключи, необходимые для работы с электронно-цифровой подписью, клиент также может получить, либо в офисе, либо по электронной почте. Стоимость подключения к системе составляет 35 долларов. Абонентская плата - $15/месяц. С клиентов, уплативших брокерской комиссии от 1000 руб. в месяц, абонентская плата не взимается. Комиссионные - от 0,1% в зависимости от биржи. Минимальный остаток на брокерском счету не устанавливается.

Оглавление

Альфа-Банк (www.alfa-bank.ru)

Для предоставления услуги клиентам по брокерскому Интернет-обслуживанию специалистами Альфа-Банка была разработана информационно-торговая система "Альфа-Директ". Система была введена в коммерческую эксплуатацию в декабре 2000 года. В то же время был открыт Web-сайт www.alfadirect.ru, где представлена полная информация о торговой системе. Сайт также содержит ленту новостей, фондовые индексы, аналитические обзоры и статьи. Организован учебный центр. На сайте можно получить все необходимое программное обеспечение и зарегистрироваться в системе, не посещая офис банка.

"Альфа-Директ" - это программный продукт, который позволяет клиентам получать финансовую информацию, совершать операции с ценными бумагами на всех ключевых российских биржах, заключать внебиржевые сделки, а также осуществлять неторговые операции в режиме реального времени через Интернет. Система ориентирована как на частных инвесторов, так и на профессиональных участников рынка ценных бумаг, располагающих собственной клиентской сетью.

Система предоставляет следующие возможности.

  • Просмотр биржевой информации: котировки ММВБ (КЦБ, ГЦБ), РТС и МФБ, - в том числе в графическом виде. Графики выбранных инструментов строятся по последней цене, цене покупки, цене продажи и пр., объемным и количественным характеристикам в любых комбинациях. Графики отображаются в виде свечей, линий или гистограмм. Данные могут быть экспортированы в MetaStock.
  • Просмотр "очереди заявок" по всем инструментам (котировки второго порядка).
  • Просмотр архива биржевой информации за любой заданный период по любым инструментам, торгуемым на ММВБ, МФБ и РТС.
  • Просмотр мировых индексов, а также курсов валют. Мировые индексы транслируются в реальном времени в графическом и табличном виде. Курсы валют - в табличном виде.
  • Просмотр исследований и обзоров, подготовленных аналитиками Альфа-Банка.
  • Просмотр лент новостей информационного агентства REUTERS.
  • Подача заявок на продажу/покупку на ММВБ и МФБ; передача приказов типа stop loss; передача приказов, активных в течение оговоренного периода времени; редактирование и снятие заявок. Подача маржинальных заявок. Подача маржинальной заявки не требует согласования, лимиты автоматически отслеживаются системой.
  • Просмотр реестра сделок, состояния портфелей.
  • В рамках системы "Альфа-Директ" возможно осуществление внутренних денежных и депозитарных переводов по любым портфелям пользователя, вывод денежных средств и ценных бумаг, пополнение пластиковой карты Альфа-Банка денежными средствами с инвестиционного счета.
  • В рамках системы "Альфа-Директ" пользователь может самостоятельно назначить различные права доступа к системе доверенным лицам.
  • Система сообщений "Сигнал" - программирование автоматических сообщений на GSM мобильный телефон, электронную почту, пейджер.
  • Система позволяет пользователям обмениваться сообщениями друг с другом, а также с трейдерами и аналитиками Альфа-Банка.

Для обеспечения безопасности системы используется средство криптозащиты "Крипто-Про CSP", разработанное ООО "КРИПТО-ПРО" и ГУП НТЦ "Атлас".

Стать клиентом системы "Альфа-Директ" можно двумя способами:

  • открыть собственный инвестиционный счет в Альфа-Банке и управлять этим счетом, направляя поручения по Интернет;
  • стать доверенным лицом другого юридического или физического лица, на имя которого открыт инвестиционный счет в Альфа-Банке, и управлять этим счетом в качестве Управляющего - уполномоченного лица владельца счета.

Для начала работы в системе необходимо списать дистрибутив ПО с Web-сайта, зарегистрироваться в системе в качестве Пользователя (с помощью специального Мастера на сайте), изготовить и зарегистрировать собственные ключи электронной подписи. С помощью другого Мастера Web-сайта клиент может открыть инвестиционный счет в Альфа-Банке. Если клиент является доверенным лицом, ему следует подготовить (опять же с помощью Мастера) и представить в Альфа-Банк специальную доверенность Управляющего от имени владельца счета.

Система интернет-брокерского обслуживания "Альфа-Директ" в полном объеме (включая новости информационного агентства "Рейтерс") предоставляется бесплатно. Банк не взимает абонентской платы; комиссионные удерживаются в соответствии с тарифным планом. Ограничения на минимальный депозит не установлено.

Оглавление

Инвестиционная Группа "Русские Фонды" (www.rusfund.ru)

Инвестиционная группа "Русские Фонды" была образована в апреле 1999 года. Ядром образованной группы стала инвестиционная компания "Русские Фонды", представленная на российском рынке с 1997 г. Основными направлениями деятельности группы являются: управление собственными и клиентскими средствами; предоставление клиентам брокерских услуг; инвестиционные проекты в "старой" и "новой" экономике. Наиболее известными проектами, созданными при поддержке Группы, являются РАМБЛЕР, ЛЕНТА.РУ, информационно-финансовый сайт I2R.RU и интернет-биржа МТС-ЗЕРНО.

В ноябре 2000 года в коммерческую эксплуатацию был запущен проект GlobalTrade. Проект предназначен для брокерского обслуживания клиентов ИГ "Русские Фонды" через Интернет. На Web-сайте www.globaltrade.ru помимо услуг, связанных с осуществлением торговли ценными бумагами, предоставляются бесплатная лента новостей от информационного агентства REUTER и другая финансовая информация: котировки и индексы, аналитические статьи и обзоры, обучающие материалы, информация об эмитентах. Любой посетитель Web-сайта может бесплатно воспользоваться системой MetaStock Online. На сайте организован web-форум участников рынка.

Собственно торговая система, позволяющая совершать операции на рынке, построена на основе программного комплекса ИТС-Брокер, разработанного Нижнегородской Валютно-Фондовой Биржей, и реализована в двух версиях - HTML и ActiveX. Обе версии системы одинаково предоставляют возможность трейдеру (так же как и "ИТС-Брокер") следить за ходом торгов и совершать операции покупки/продажи ценных бумаг на ММВБ. Минимальный шаг обновления данных в HTML - 10 секунд, в ActiveX - 3 секунды. Компания рекомендует пользоваться для реальных торгов системой ActiveX. Для работы этой версии программы необходим Microsoft Internet Explorer версии 4.01 Service Pack 1 и выше. Единственный ее недостаток состоит в том, что при использовании в первый раз она медленно грузится (до 10 минут), однако при последующих подключениях - почти мгновенно. Вся информация, передаваемая по каналам связи в системе, кодируется с помощью протокола SSL. Возможно использование СКЗИ "ВЕРБА".

Для того чтобы начать пользоваться услугами системы GlobalTrade будущему клиенту необходимо ознакомиться с условиями обслуживания, представленными на Web-сайте. После этого - заполнить анкету Клиента и отправить ее по электронной почте в адрес ИГ "Русские Фонды". Затем договориться с сотрудниками компании о времени посещения главного офиса для подписания документов и получения документации и электронных ключей. Для начала работы клиенту нужно перевести на брокерский счет сумму не менее 10000 рублей. Удаленное торговое место Системы "Глобал Трейд" и информационное обеспечение в виде пакета Reuters Investor Services предоставляются клиенту бесплатно. Комиссия торговой системы ММВБ включена в комиссионное вознаграждение Агента. Оплата депозитарных услуг, предоставляемых клиенту депозитарием агента, составляет $2 в торговый день, в течение которого клиент совершал торговые операции. Комиссионное вознаграждение агента взимается как процент с суммы каждой фактически совершенной сделки клиента и зависит от оборота по торговым операциям (от 0,05% до 0,25%).

Оглавление

Электронная Торговая Сеть "Дайрект" (www.directtrade.ru)

ЗАО "Электронная Торговая Сеть "Дайрект" - профессиональный участник рынка ценных бумаг, имеет брокерскую лицензию, член НАУФОР. ЭТС "Дайрект" входит в состав международной информационной группы Interfax Information Services. Компания создана в 2000 году для оказания информационно-технологических услуг по обеспечению прямого доступа клиентов к организованным рынкам ценных бумаг. Не имея собственных позиций, компания предоставляет доступ клиентов к торгам, а также обеспечение клиентов надежной информацией и аналитическими материалами в отношении рынка.

Для оказания услуги Интернет-трейдинга ЭТС "Дайрект" разработала собственную систему "Интерфакс-Дайрект". Информационно-торговая система "Интерфакс-Дайрект" - комплекс программно-технических средств, обеспечивающих доступ клиентов компании к торгам на организованных рынках ценных бумаг и их информационное обслуживание. Клиентское место представляет собой Windows-приложение, загружаемое с веб-сайта компании и устанавливаемое на компьютере клиента. Связь с сервером осуществляется по протоколу TCP/IP. Клиентская программа имеет универсальный интерфейс, объединяющий в себе информационные и аналитические возможности терминала "ЭФиР" (совместный проект агентства Интерфакс и ММВБ) и торгового модуля, позволяющего получить прямой доступ к торгам. Система "Интерфакс-Дайрект" предназначена как для частных инвесторов, так и для профессиональных участников, которые имеют возможность управления счетами своих клиентов в рамках одного рабочего места.

Система "Интерфакс-Дайрект" предоставляет следующие возможности.

  • Доступ к ленте новостей Интерфакса, архиву новостей за год, поиск по ключевым словам.
  • Доступ к базе данных "НКР" - новости в режиме реального времени по конкретным эмитентам, обновляемая бизнес-справка с основными показателями деятельности эмитента. Доступ к базам данных по эмитентам ФКЦБ, МРО ФКЦБ, ЦБ РФ.
  • Информация с ведущих брокерских площадок по акциям, корпоративным и государственным еврооблигациям, вэбовкам, принам, МБК и другим инструментам.
  • Построение временных рядов, использование основных методов технического анализа.
  • Экспорт котировок и данных по состоянию портфеля во внешние приложения, такие как Metastock, Exell, текстовые файлы.
  • Получение информации по заявкам и сделкам. Фильтр по счетам, бумагам, типам заявок. Расчет средней цены покупки, доходов или убытков при продаже, расчет всех комиссионных, а также налогов для физических лиц в режиме реального времени.
  • Клиент имеет возможность подавать лимитированные заявки и выставлять заявки типа "Стоп-лосс".

Клиент может подключиться к системе в тестовом режиме. Для этого необходимо загрузить дистрибутив программы и связаться с отделом продаж компании ЭТС "Дайрект", получить необходимые инструкции. Для участия в реальных торгах необходимо заключить договор с компанией, а также заполнить и представить в ЭТС несколько заявлений. Минимальный депозит для начала работы составляет 10 000 рублей. Абонентская плата зависит от выбранного клиентом набора информационных материалов и бирж, с которых клиент будет получать котировки. Политика, новости дня и финансово-экономические новости (краткая версия) предоставляются бесплатно.

Оглавление

Интернет-магазин АОЗТ Инвестиционной компании "Риком- Траст" (www.ricom.ru)

Интернет-магазин предназначен для торговли Ценными Бумагами (ЦБ) через Интернет. Любой желающий может пользоваться Интернет-магазином, причем как для разовой покупки или продажи ЦБ, так и для формирования и управления инвестиционным портфелем. Интернет-магазин обеспечивает:

  • заключение договоров с клиентами;
  • принятие поручений клиентов на покупку/продажу ЦБ, контроль их исполнения и отмену поручений;
  • доступ клиента к его портфелю;
  • доступ клиента к истории его сделок;
  • принятие и выполнение поручений на перевод денежных средств.

Для того чтобы стать клиентом Интернет-магазина ИК "Риком-Траст" необходимо подписать договор с компанией. С договором можно ознакомиться на Web-сайте. Чтобы зарегистрироваться в магазине, нужно заполнить заявление о присоединении к Договору (форма представлена на Web-сайте), указав свои реквизиты (для физических лиц - паспортные данные), распечатать его и отослать по почте. Получив заявление, компания по электронной почте вышлет номер счета и пароль для входа в интернет-магазин. После регистрации для работы в системе клиент должен внести на брокерский счет как минимум 5000 рублей.

Клиент Интернет-магазина оплачивает комиссионное вознаграждение за сделки - премию Риком-Траст в размере 50% от разницы между ценой, указанной в поручении клиента, и ценой сделки. Клиент компенсирует комиссию биржи, биржевой депозитарный сбор, регистрационный сбор и комиссию брокера. Абонентская плата в размере 5 долларов (в рублях по курсу ЦБ) взимается с клиентов Интернет-магазина, которые в течение одного месяца не совершили ни одной сделки.

Данный способ осуществления покупки и продажи ценных бумаг через Интернет для клиента удобен тем, что, один раз зарегистрировавшись, он может получить доступ к магазину с любого терминала, а для осуществления торговли никакого дополнительного ПО не требуется (даже для обеспечения безопасности системы).

Оглавление

Инвестиционный Финансовый Институт (ИФИ) www.ifi.ru. Система D-trade (www.d-trade.ru)

Компания Инвестиционный Финансовый Институт (ИФИ) образована в 1995 г. С момента создания деятельность ИФИ тесно связана с фьючерсным и спотовым рынками российских корпоративных ценных бумаг, операциями с ГКО и ОФЗ, рынками валютных фьючерсов и форвардов.

Компания предлагает клиентам осуществление операций на рынке ценных бумаг через Интернет с помощью системы D-Trade.

Dynamic Trade (D-Trade) представляет собой систему электронной торговли финансовыми инструментами через Интернет по выделенным или коммутируемым каналам. В настоящее время в системе открыты рублевые биржевые электронные торги фьючерсным контрактом E-микро, численно соответствующим величине американского фондового индекса E-mini S&P 500, и фьючерсным контрактам D-микро, численно соответствующим величине европейского фондового индекса DAX. Система создана летом 1999 года для широкого круга пользователей. На сегодняшний день системой пользуются более 1000 зарегистрированных Клиентов.

Dynamic Trade- первая в России система, предоставляющая возможность рублевых Интернет-торгов срочными биржевыми инструментами, являющимися аналогами известных мировых фондовых индексов и других популярных международных финансовых инструментов.

В настоящее время система позволяет осуществлять операции с фьючерсными контрактами E-микро и D-микро в режиме онлайн в специализированной секции срочных контрактов на Московской бирже. В ближайшей перспективе - открытие торгов по обменным курсам валют: EURUSD, USDCHF, GBPUSD, USDJPY.

Для работы с биржевыми контрактами в торговой системе D-Trade клиент может иметь статус как физического, так и юридического лица, будучи гражданином РФ или представителем иностранной компании. Подключение и учебные счета - бесплатные, при работе с реальным счетом ежемесячно взимается сумма, эквивалентная 10 у.е., за бэк-офисное обслуживание, включающее контроль за выставленными ордерами, возможность подачи ордеров по телефону и пр.

Функциональные возможности системы:

  • отслеживание текущих котировок выбранного финансового инструмента;
  • исследование изменения котировок в интервале времени от 1 минуты до 1 месяца с использованием графического анализа (возможен экспорт данных в другие аналитические системы);
  • покупка/продажа контрактов по рынку и выставление лимитных или стоп-ордеров;
  • отслеживание клиентом текущего состояния своего торгового счёта, открытых позиций и доходов в реальном масштабе времени;
  • получение отчётов по торгам (клирингов) за любой торговый день;
  • клиентское участие в дискуссиях и обсуждениях с коллегами и организаторами торгов, в решении текущих проблем.

Для инсталляции системы клиент должен загрузить пакет программ, состоящий из двух модулей, которые находятся в одном каталоге. Для регистрации в системе клиент должен распечатать соответствующий договор в двух экземплярах, подписать и отправить по почте. Минимальный депозит для работы в системе составляет 5000 рублей.

Оглавление

Наиболее популярные системы интернет-трейдинга, используемые несколькими компаниями

Система QUIK

Несомненно, самой популярной и самой распространенной системой среди Интернет-брокеров является система QUIK. Данная система была разработана Сибирской Межбанковской Валютной Биржей и предприятием "СМВБ - Информационные технологии". Информационные и торговые системы, реализованные на платформе QUIK, эксплуатируются не только на СМВБ, но и на других валютных биржах (в том числе на ММВБ с 1997 г.), в банках и финансовых компаниях.

На данный момент на базе платформы QUIK реализованы 1 информационная (QUIK-Инфо) и 3 информационно-торговых системы: (QUIK-ETC, QUIK-Акции и QUIK-Брокер). Для установки любой из систем используется один дистрибутив программного обеспечения. Функциональные возможности конкретной системы настраиваются администратором QUIK для каждого клиента, в зависимости от того, какой из систем он намерен пользоваться.

Базовым набором функций обладает система QUIK-Инфо. Функционально система QUIK-Инфо представляет собой законченный программный комплекс в среде Windows. В рамках системы можно участвовать в торгах на следующих биржах:

  • на единой межбиржевой торговой сессии (ЕТС) - иностранной валютой;
  • на ММВБ: иностранной валютой в СЭЛТ, государственными долговыми обязательствами (ГКО, ОФЗ) и приравненными к ним ценными бумагами, корпоративными ценными бумагами, облигациями субъектов федерации;
  • на СМВБ - иностранной валютой в СЛОТ, областными и муниципальными долговыми обязательствами.
  • РТС-1 и РТС СГК
  • На фондовой бирже "Санкт-Петербург" (секция фондового рынка и секция срочных контрактов).

Помимо биржевой информации, через систему могут поставляться оперативные новостные ленты информационных агентств (Прайм-Тасс, Росбизнесконсалтинг, МФД-Инфоцентр).

Новацией в системе QUIK является универсальный шлюз новостей, с помощью которого брокеры смогут создавать потоки сообщений - новостей, отраслевых обзоров, аналитики, комментариев и прогнозов специалистов к ситуации на фондовом рынке. Данная возможность позволяет интегрировать в одной системе различные брокерские сервисы, предлагая наряду с оперативной биржевой информацией и новостями ведущих информационных агентств потенциал собственной аналитической службы.

В рамках систем QUIK-ЕТС, и QUIK-Акции, помимо наблюдения за ходом торгов, можно решать также ряд специфических задач (для организаций, имеющих статус дилера в соответствующей торговой секции). А именно:

  • подавать заявки на покупку/продажу финансовых инструментов и осуществлять сделки;
  • отслеживать состояние заявок и сделок, а также текущее состояние денежных позиций трейдера;
  • получать обезличенные данные по всем сделкам, заключенным в торговой системе;
  • вести текстовые переговоры между участниками рынка и маклером.

Основными преимуществами системы QUIK являются малая задержка (отставание) данных от реального времени, низкие требования к скорости доступа в Интернет, а также возможность наблюдения полного состояния спроса и предложения по любому инструменту.

Система позволяет сохранять данные в стандартных форматах или транслировать их в MS Excel для последующей обработки пользователем, одновременно с их появлением в QUIK. Также в программе реализован динамический экспорт данных в MetaStock и SuperCharts. В качестве расширения системы QUIK может быть подключена экспертная система, автоматически принимающая решения о покупке/продаже ценных бумаг в зависимости от ситуации на рынке.

Все упомянутые торговые системы на базе QUIK поддерживают принцип субброкерства - особого статуса пользователя системы, обладающего правами регистрации собственных инвесторов, что позволяет охватить услугой большее количество пользователей, например, организовать работу банка с филиалами и их клиентами.

Интерфейс программы повторяет рабочую среду трейдера на бирже, функционален и привычен для профессионального пользователя. Процедуры постановки и управления заявками оптимизированы так, что требуют минимум времени и позволяют вести активную торговлю. Проработан вопрос безопасности соединения через Интернет. Устанавливаемое соединение шифруется с помощью электронных ключей доступа, хранимых отдельно от самой программы и защищенных индивидуальным паролем. Кроме того, все поручения инвестора могут быть подписаны системой электронной подписи Верба-OW.

Информационно-торговые системы QUIK-ЕТС и QUIK-Акции подключаются к Техническому центру СМВБ в Новосибирске и обслуживают в основном региональных брокеров и инвесторов. Однако технология QUIK может использоваться любым профессиональным участником рынка самостоятельно, с помощью системы QUIK-Брокер. В данном случае технический центр будет размещен непосредственно у этого профучастника с подключением к специализированному торговому шлюзу ММВБ.

Кроме того, компанией "СМВБ-Информационные технологии", разработчиком системы интернет-трейдинга QUIK-Брокер, подготовлены и предлагаются к использованию шлюзы для получения оперативной информации о ходе торгов в Российской Торговой Системе (РТС-1 и РТС СГК) и на Фондовой бирже "Санкт-Петербург" (секция фондового рынка и секция срочных контрактов).

Шлюзы представляют собой специальные программные модули, позволяющие получать информацию из рабочего места соответствующей торговой системы и передавать ее в систему QUIK-Брокер по мере ее поступления.

QUIK-Брокер - это программный комплекс, состоящий из серверной части; рабочего места мониторинга клиентов; рабочего места администратора; рабочего места участника; ПО шлюзов к торговым системам.

Клиент-система QUIK-Брокер дает возможность пользователю:

  • наблюдать из офиса за динамикой торгов;
  • выполнять активные транзакции (снятие/подача заявок);
  • передавать информацию в стандартные офисные приложения (например, MS Excel) и системы технического анализа (MetaStock);
  • вести учет текущих позиций по деньгам, бумагам, и исполненным сделкам;
  • формировать отложенные заявки с последующей мгновенной постановкой в торговую сессию.

 

Условия распространения данных для пользователей регулируются договором между владельцем информации (торговой системой) и распространителем (брокером).

В настоящий момент данной системой для предоставления брокерских услуг через Интернет пользуются свыше 35 российских брокеров, с помощью QUIKа организовано несколько дилинговых залов по массовому обслуживанию инвесторов. Всего насчитывается более 45 внедрений системы в банках и брокерских компаниях и около 2000 пользователей. В системе торговли иностранной валютой QUIK-ЕТС в декабре 2000 г. зарегистрированы более 100 банков-участников. Каждый брокер устанавливает разные месячную абонентскую плату и комиссионные. Обычно, независимо от того, какой брокер используется клиентом, задержка передачи информации по выделенной линии составляет менее 1 сек., через временное соединение - чуть более 1 сек.

Список брокеров, использующих систему QUIK-Брокер и имеющих свои web-сайты, приведен в таблице "Российские интернет-брокеры".

Оглавление

Система NetInvestor

NetInvestor - комплексная система, позволяющая брокерским компаниям предоставлять своим клиентам услуги по торговле ценными бумагами через Internet. Система NetInvestor разработана информационном агенством "МФД-ИнфоЦентр". Продукт рекомендован ММВБ к внедрению в мае 2000года.

Система NetInvestor состоит из 2-х частей. Серверная часть - устанавливается в офисе компании брокера и осуществляет обслуживание, администрирование и мониторинг клиентов. Клиентская часть - устанавливается у инвестора и обеспечивает выставление заявок, мониторинг состояния портфеля, а также получение дополнительной информации о ходе торгов на различных площадках (Forex, PTC, МФБ, ММВБ КЦБ, ММВБ ГЦБ, ММВБ СЭЛТ, МБК, СПВБ и др.) и новостей ведущих российских агентств. Также в рамках системы доступ инвестора к торгам может быть осуществлен непосредственно через Интернет при помощи браузера - используется java-аплет, что позволяет трейдеру наблюдать за ходом торгов и подавать заявки.

Возможности, предоставляемые системой брокерской фирме.

  • Взаимодействие с back-office брокера, учетными системами и системами управления рисками.
  • · Организация маржинальной торговли.
  • · Внебиржевой рынок, т.е. возможность отправлять заявки не в торговую систему, а брокеру.
  • · Создание брокером собственных инструментов для организации работы на внебиржевом рынке.
  • · Быстрое подключение к системе новых бирж и торговых площадок.
  • · Организация работы субброкеров (клиенты брокера, которые сами являются брокерами), трейдеров и доверенных лиц.
  • · Реализация криптозащиты и ведения журналов транзакций, протоколирование действий брокера и клиентов.
  • · Гибкая система установки комиссий.
  • · NetInvestor имеет внутренний язык описания всех сценариев, с помощью которых брокер может сам изменять логику работы системы и настраивать систему по своим потребностям.

 

Возможности, предоставляемые системой инвесторам.

  • Два типа заявок: рыночные и лимитированные.
  • Автоматический контроль заявок на соответствие лимитам.
  • Выставление стоп-лосс заявок и сигналов.
  • Графическое отображение информации.
  • Мониторинг состояния сводного портфеля по всем инструментам в режиме on-line.
  • Дополнительное информационное обслуживание.
  • Накопление архивов.
  • Построение отчетов.
  • Экспорт данных в программы технического анализа (MetaStock, SuperCharts).
  • Обмен сообщениями с другими пользователями системы.
  • Несколько вариантов организации рабочего места.
    • На базе системы Дикси+ - универсальная программа (реализованная по технологии “клиент-сервер”), совмещающая в себе торговую и информационную системы и обладающая возможностями по анализу, графическому отображению и экспорту данных в программы технического анализа, экспорт данных в Excel в режиме on-line. Данное ПО инсталлируется на компьютер клиента.
    • Программа Дикси+Light - сокращенный вариант программы Дикси+. К основным отличиям следует отнести: отсутствие возможности накопления исторических данных - клиент получает только новые данные; отсутствие использования внешних драйверов (BDE). Программа не требует инсталляции.
    • Java Client - полнофункциональный вариант системы NetInvestor, реализованный в виде Java программы. Обеспечивает доставку заявок с любого компьютера, подключенного к Internet.
  • Решение проблемы качества связи за счет комплексного использования различных каналов передачи информации.
    • Internet.
    • Радио канал (в пределах Москвы и Московской области).
    • Спутниковая связь (по всей территории России).

 

Важными преимуществами системы NetInvestor являются: быстродействие и модульность системы, а также относительно простой и удобный интерфейс.
Модульность системы подразумевает возможность подключения новых торговых площадок (при условии наличия у них шлюза), а также стыковку с учетными системами (с back-офисом, системой управления рисками, и т.д.). Например, при использовании брокером NetInvestor, ему предоставлены возможности перехода на новую систему back-офиса и самостоятельной разработки программы-переходника для подключения к новой торговой площадке.

Система состоит из следующих элементов.

  • Шлюзы в торговые системы бирж.
  • Автоматизированный комплекс брокерской компании.
  • Рабочее место брокера.
  • Рабочие места клиентов на базе технологии "клиент-сервер".
  • Java терминал.

 

Систему NetInvestor используют брокеры "Вэб-инвест.ру", ИК "Вика", Кб "Оптима", КБ "Зенит", "Баррель", "Метрополь", АКБ "РосЕвроБанк", ООО "ЛИНВЕСТТРАСТ", ЗАО "ТРИНФИКО", ЗАО ИК "Исеть-Инвест" (г.Екатеринбург), ООО МАБ "Юго-Восток" (г.Воронеж) и др.

Оглавление

Информационно-Торговая Система Брокер (ИТС-Брокер)

Система ИТС-Брокер была разработана специалистами Нижегородской Валютно-Фондовой Биржи для организации автоматического сбора, обработки заявок и подачи их в торговую систему ММВБ, используя различные каналы связи, в том числе и Интернет. Система ИТС-Брокер предназначена для брокерских компаний, банков и других организаций: фондовых магазинов, систем автоматизированного сбора и подачи заявок, дилинговых залов и центров. ИТС-Брокер соответствует требованиям ММВБ к подсистемам 3-го уровня (ВПТС) и рекомендуется банкам и финансовым компаниям для организации брокерского обслуживания клиентов. На данный момент система используется в 15 регионах России, ее применяют более 100 банков и финансовых компаний.

С помощью ИТС участники торгов могут:

  • полноценно участвовать в торгах на фондовом рынке ММВБ;
  • в режиме реального времени получать информацию о ходе торгов в виде таблиц и графиков;
  • следить за состоянием и управлять собственным портфелем и портфелями закрепленных клиентов;
  • подавать, снимать и изменять заявки; совершать сделки.

 

Одним из основных принципов, заложенных в ИТС-Брокер, является открытость архитектуры. Система построена на классических Интернет-технологиях с использованием стандартных протоколов связи. Ядро системы представляет собой Web-сервер, выполненный на основе Интернет-сервера фирмы Микрософт. Сервер может быть вынесен в публичную сеть либо использоваться в интранет-сети. С помощью сервера пользователи осуществляют доступ к системе, а администратор ведет мониторинг. Второй важный элемент ядра системы - SQL-сервер, в качестве которого используется Microsoft SQL Server. Этот сервер применяется для временного хранения данных в течение одной сессии. Открытость архитектуры дает возможность добавлять сервисы и адаптировать систему к Интернет-представительству компании как силами специалистов компании, так и силами специалистов НВФБ.

Для подключения к ИТС-Брокер клиенту банка или компании достаточно иметь обычный офисный компьютер, подключенный к интранет/Интернет, и установленную программу навигации Microsoft Internet Explorer версии 3.02 и выше. Благодаря технологии ActiveX, не требуется обслуживание рабочих мест пользователей. При первом подключении к системе программа автоматически устанавливается на компьютер клиента с Web-сервера системы и при следующих подключениях запускается уже локально, с компьютера пользователя системы. В случае изменения версии рабочего места клиента, обновление происходит также автоматически, без участия администратора или пользователя системы.

Среди пользователей системы могут быть выделены следующие группы.

  • Гость - клиент, который может наблюдать за ходом торгов на рынке в режиме реального времени.
  • VIP пользователь - клиент, который наблюдает за торгами и может самостоятельно распоряжаться своими деньгами, то есть подавать, изменять и снимать заявки непосредственно со своего рабочего места.
  • Трейдер - клиент, который распоряжается деньгами фирмы (банка).
  • Брокер - клиент, который распоряжается деньгами нескольких клиентов.

 

ИТС-Брокер построена на основе Системы Лотовых Торгов НВФБ и имеет тот же набор средств защиты от несанкционированного доступа:

  • уникальные идентификаторы и пароли участников;
  • ограничение IP-адресов (каждый участник может работать лишь с определенных компьютеров);
  • кодирование информации - вся информация, передаваемая по каналам связи ИТС-Брокер, кодируется с помощью протокола SSL;
  • использование СКЗИ "ВЕРБА"; мониторинг двухточечных соединений. Во время торговой сессии специалисты НВФБ производят непрерывный мониторинг всех каналов связи с клиентами, что позволяет своевременно обнаруживать и устранять потенциальные проблемы.

 

Система ИТС-брокер эффективно используется следующими компаниями.

  • ИК "КИК" (www.zarabotai.ru). Компания работает с профессиональными участниками фондового рынка, юридическими и физическими лицами. Компания предлагает доступ к важнейшим новостям дня, публикует обзоры текущего состояния рынка, иллюстрированные графическими схемами. Комиссионные взимаются по тарифной сетке, стоимость регистрации - $45, абонентская плата - $10/месяц. Анкету для регистрации можно заполнить на Web-сайте, но все документы пересылаются по почте.
  • ИК "ОЛМА" (www.olma.ru). При работе на фондовой секции ММВБ клиент компании может подписать Дополнительное соглашение к Договору комиссии об использовании системы подачи заявок через Интернет "ИТС-ОЛМА". Ежемесячная плата за использование системы - 1 500 рублей. Комиссионные - по стандартному тарифному плану.
  • ОАО "НБД-Банк" (www.nbdbank.ru). Анкету для подключения к системе можно заполнить на Web-сайте, но все документы пересылаются по почте. Подключение - бесплатное, абонентская плата - 700 рублей минус сумма комиссионных за месяц.
  • Центр современных финансовых технологий (www.csft.ru). На Web-сайте компании представлены новости, аналитика, обзоры. Для подключения к системе нужно посетить офис для оформления документов.
  • Пермская ИК "Ермак" (www.ermak.ru) - первая в Пермской области компания, обеспечившая своим клиентам участие в торгах на ММВБ через Интернет. Для регистрации в системе клиенту нужно посетить офис для подписания документов.

Оглавление

Система MetaQoutes Software

Программный комплекс MetaQuotes предназначен для организации торгов на валютном рынке как непосредственно на рабочих местах дилинговых центров, оперирующих на рынке Forex, так и для провайдеров инвестиционных услуг, ориентирующихся на привлечение и обслуживание удаленных клиентов, торгующих через Интернет. Предлагаемый компанией MetaQuotes Software продукт MetaQuotes представляет собой программный комплекс, состоящий из нескольких взаимосвязанных между собой компонентов/модулей.

  • MetaQuotes Server - основное звено всего комплекса. Модуль предназначен для авторизации и ведения счетов клиентов, обработки ордеров, сбора и хранения архивов котировок и новостей. Обеспечивает возможность общения клиентов через чат. Все взаимодействия между сервером и клиентом шифруются 128-битными ключами.
  • MetaQuotes Manager - рабочее место менеджера/брокера. Модуль предназначен для открытия/закрытия/редактирования/блокирования счетов клиентов, получения отчетов о работе клиентов и всей системы в целом, обработки брокером ордеров клиентов, поступивших на MetaQuotes Server.
  • MetaQuotes - клиентская часть комплекса.

Клиентская часть MetaQuotes предназначена для проведения технического анализа в реальном режиме времени и совершения сделок при торговле на рынке Forex. В состав программы входят следующие основные компоненты: собственно технический анализ (чарты), котировки, новости, торговый терминал и интегрированный веб-броузер. MetaQuotes можно использовать как в самом дилинговом зале, так и удаленно, работая через Интернет.

Для ознакомления с программой клиент может открыть тренировочный счет. В тестовом режиме клиент сможет получать всю необходимую информацию (котировки, новости) для совершения сделок на рынке. Клиентская программа состоит из нескольких основных компонентов.

  • Market Watch - окно котировок, показывает текущий уровень цен торгуемых инструментов и позволяет быстро производить операции с выбранным инструментом.
  • Navigator - позволяет получить быстрый доступ к различным возможностям программы: списку инструментов, списку доступных индикаторов, списку доступных советников/экспертных систем, списку пользователей, находящихся в чате. Навигатор отражает также список Web-сайтов с финансовыми новостями.
  • Trade Terminal - торговый терминал, позволяет совершать торговые операции и контролировать открытые позиции в реальном режиме времени.

В настоящее время систему MetaQuotes используют три брокера: Inforex Consulting Corp. (г.Москва), Inforex Ltd. (г.Алматы), Альпари - (г.Казань). При подключении клиента к системе MetaQuotes ежемесячная плата не взимается, но есть ряд ограничений. Например, Inforex Consulting Corp. устанавливает минимальный депозит в 1000 долларов и плату за перенос позиции (overnight), за один контракт - $ 12.4. При этом компания не взимает комиссионных. БК "Альпари" удерживает 3 доллара за 1 лот и, так же как Inforex Consulting Corp., предоставляет плечо 1:100. Для открытия счета и подключения к системе клиенту не обязательно посещать офис компании, все вопросы могут быть решены с помощью Интернета и телефона.

Оглавление

Торговая система "Инвестор"

Торговая система "Инвестор" является разработкой компании "ИНИСТ" (www.inist.ru). Фирма "ИНИСТ" создана в 1991 году на базе подразделения компании ПРОГРАМБАНК, ориентированного на разработку распределенных биржевых и банковских систем. Компания является разработчиком Универсального Биржевого Комплекса, который установлен почти на всех крупных российских биржах, в том числе и на ММВБ и СПФБ. Для поддержки операций с ценными бумагами на фондовом рынке фирмой "ИНИСТ" поставляются:

  • трейдинговая система "ИНВЕСТОР" для частных инвесторов;
  • "Ассистент трейдера" для ведения позиций клиентов трейдера во время торговой сессии на бирже (в настоящее время используется участниками торгов на ММВБ);
  • "ИНИСТ-ЦБ" - система автоматизации операций бухучета при работе инвестора на рынке ценных бумаг.

Деятельность фирмы "ИНИСТ" в области разработки средств защиты информации лицензирована Государственной Технической Комиссией при президенте РФ.

ТС "Инвестор" предоставляет частным инвесторам возможность активно участвовать в биржевых торгах через "уполномоченный" банк на ММВБ. Рабочее место инвестора соединяется с центром системы, установленным в офисе брокера. Через брокера заявки инвестора автоматически экспортируются в биржевую систему, откуда поступает информация по биржевым котировкам и совершенным сделкам. На каждую выставленную заявку система автоматически высылает подтверждение получения заявки, что защищает пользователя от ошибок при передаче информации дилеру.

Терминал системы позволяет получать информацию по каждому эмитенту, заведенному в систему: спрос, предложение, последняя сделка, объем последней сделки, отношение цены последней сделки к цене закрытия предыдущего дня, общий объем по всем проведенным сделкам, количество сделок, средневзвешанная цена, минимальная и максимальная цена за сессию. Клиент может открыть окно с 10 лучшими предложениями по покупке и продаже (стакан) по каждой ценной бумаге, окно с заявками и сделками (с возможностью фильтрации), окно с остатками средств на счете по бумагам и деньгам. Терминал предоставляет возможность построения внутридневного потикового графика по каждой акции с автоматическим восстановлением пробелов при разрыве связи, экспорта данных в систему технического анализа MetaStock по всем ценным бумагам, экспорта котировок в текстовый файл. С помощью встроенной функции клиент может рассчитать свой баланс на текущий момент, вывести протокол торгов и реестр собственных сделок.

Архитектура системы имеет структуру "звезда" с центром у дилера. Удаленные рабочие места инвесторов могут быть связаны с центром через Интернет, по локальной сети или по коммутируемому каналу. Задержка обновления данных в системе - менее 1 секунды.

Стоимость лицензии на использование системы для брокера составляет 1000 долларов, ежемесячная плата от 100 до 300 долларов, в зависимости от количества клиентов.

На данный момент система эффективно используется финансовой компанией "Эми Траст" (www.emi-trust.ru). За установку и использование системы абонентская плата не взимается. Кроме того, размер минимального депозита для начала работы клиент определяет для себя самостоятельно.

Оглавление

Система TRANSAQ (www.transaq.ru)

Разработчиком торговой системы Transaq является компания Скрин Маркет Системз - разработчик электронных систем для финансового рынка, в числе которых и проекты для зарубежных финансовых агентств, и российские проекты, такие как биржевая система МЦФБ для фьючерсов и опционов, дилинговый центр Сембанка (www.sembank.ru).

Платформа TRANSAQ представляет собой электронную систему для Интернет-трейдинга, изначально подчиненную принципам интегрированных банковских систем - сквозному процессингу (STP), онлайновому анализу (OLAP) и динамической интеграции подсистем за счет стандартизации финансовых сообщений (событий) в архитектуре "финансовой сети". Доступ клиентов к трейдингу рассматривается в качестве одной из функций единой ритейл-платформы транзакционного и информационно-аналитического содержания.

Система Transaq состоит из следующих модулей.

  • Клиентское приложение - Windows-приложение, содержащее уровни Сетевого соединения, Обмена финансовыми сообщениями и Графического интерфейса.
  • Сервер процессинга ордеров и управления рисками - OLTP (online transaction processing) приложение, содержащее уровни Сетевого соединения, Обмена финансовыми сообщениями, Процессинга ордеров и Динамического управления рисками.
  • Транзакционный Шлюз в Торговую Систему ММВБ - WindowsNT-приложение, содержащее уровни Сетевого соединения, Обмена финансовыми сообщениями, Коммуникации со шлюзом ММВБ.
  • Терминал Технического Администратора.

 

Клиентское приложение системы Transaq состоит из следующих частей.

  • Система шифрования ордеров и аутентификации пользователей с использованием паролей и электронных ключей.
  • Онлайновый табличный и графический интерфейс мониторинга рынка - книги заявок, цены сделок, агрегированная историческая информация (временные свечи).
  • Интерфейс графического и технического анализа - интервальные графики в различных системах символики, индикаторы, line studies, alerts, и т.п.
  • Интерфейс ввода, редактирования, отмены ордеров, аналитические журналы заявок и сделок.
  • Динамические экранные отчеты о структуре и обеспеченности позиционного и залогового портфеля с учетом переоценок по приведению к рынку по текущим рыночным котировкам.

Оглавление

 

Автор: Рамзаев Михаил

Обратно к разделу "Интернет-трейдинг"

 

 

 

 

Design, constructed and supported by Mike.Ramz